“联合化工“触屏”合力泰28亿资产借壳”

本篇文章1405字，读完约4分钟

经过记者曾剑

发售5年后，联合化工( 002217，前收盘价4.20元) )将迎来首次“改朝”。

联合化工今天宣布，企业计划向文开福等10名自然人和深创投等5家法人发行股份，购买其合计持有的触摸屏生产公司联合力泰100%的股份。 此外，企业发行股票募集3.726亿元补助资金，发行价均为4.14元/股。 《每日经济信息》记者观察到，因交易拟购买的资产总额占企业年末总资产的100%以上，已构成借壳上市。 这些交易完成后，文开福将成为联合化工的控股股东，企业的主营业务也将增加触摸屏等电子产品的生产。

触摸屏公司租用壳体

公告称，合力泰于年12月实施了股份制改革。 目前，企业注册资本1亿5600万元，主要从事新型平板显示设备、触摸屏及其周边产品的生产、经营。 自然开福持有合力泰45.99%的股权，是企业的控股股东和实际控制人。

截至年6月30日，合力泰的净资产约为3.4亿元，估计值不超过28亿元，增值率为723.53%，这源于无形资产的增值。 经交易相关人员确认，交易价格协议不超过28亿元。 按照这个计算，联合化工需要向交易对方发行6亿7600万股以下的股票，其中文开福发行3亿1100万股。

此外，联合化工还计划投资尹江、星通，向李铁骤、王凯、蒋云飞发行9000万股股票，补助融资3.726亿元，无缝贴合触摸屏一体化模块和触摸屏盖玻璃两个生产项目

上述交易完成后，文开福对联合化工行业的持股比例将达到28.26%，成为上市公司的控股股东和实际控制人。 纳入联力泰后，联合化工将在现有化工业务的基础上，增加触摸屏和中小尺寸液晶显示产品的设计、生产和销售业务。

文开福与曾力、陈运等8名自然人以及行健投资、易泰投资签署《一致行动协议》，约定在参与合力泰、上市公司决策时采取一致行动。 根据其承诺，合力泰年7~12月净利润为9880万元——合力泰年~年度净利润预测值分别为1.8亿、2.5亿、3.2亿元。 业绩不符合标准的，其承诺予以补偿。

《每日经济信息》记者观察到，作为合力泰的首要收入和利润来源，企业触摸屏毛利率基本维持在25%以上，同类上市企业为20%左右。 但合力泰年、年及今年上半年净利润分别为3410.94万、8299.11万、3622.93万元。 这样的收益水平和上述预测值之间还有很大的差距。 要实现预期的业绩，也许必须期待规模的扩大。

自身运营困难

面对自身业务低迷，联合化学工业轮到它让壳也是没办法的事。

联合化工主要生产硝酸和硝酸铵，年来企业化工产品销售价格持续下降，此外，联合化工期待的首批公募项目“3万吨/年三聚氰胺资源综合利用和节能技术改造项目”完成，但未能实现生产。 近年来，受宏观经济形势波动和国际金融危机的影响，三聚氰胺的售价下降，未来的预期收益更是难以预期。

从财务数据看，年度，联合化工净利润损失1166.15万元，比去年同期减少110.74%。 年上半年亏损2252.48万元，比去年同期减少486.49%。 企业预计今年三季度净利润亏损5500万~6300万元。 如果第四季度无法消除赤字，企业将面临被“st”的局面。

事实上，今年5月，联合化工曾策划过一次资产重组，企业打算购买有机农业领域的资产。 但是，这次重组在一周后宣告结束。 去年10月，企业策划增发，募集2.4亿元资金投资15万吨/年硝酸节能技术改造、3万吨/年三聚氰胺联产硝酸铵能源系统优化项目。